Опционные трейдеры HNST готовы к увеличению прибыли
Инвесторы The Honest Company, Inc. (HNST) имеют сохранила диапазон цен на акции в преддверии отчета компании о прибылях и убытках за второй квартал финансового года. На первый взгляд кажется, что трейдеры по опционам настроены на положительную динамику, поскольку показатели открытого интереса сильно смещены в сторону опционов колл. Необычная опционная активность может создать сильный восходящий тренд в ценовом движении, если HNST преподнесет положительный сюрприз по прибыли.
Значительное количество вариантов вызова остаются открытым интересом для HNST, а премии по опционам сейчас необычно высоки. Объемы торгов указывают на то, что трейдеры покупали опционы колл и продавали опционы пут в ожидании благоприятного отчета о прибылях и убытках. Если эти ставки прекратятся, это может привести к неожиданному понижающему давлению на курс акций HNST. & Nbsp;
Трудно точно предсказать направление движения акций. переедет после заработка. Однако сравнение опционной активности акций и ценового движения показывает, что, если HNST предоставит негативный отчет, цена акций компании может значительно упасть, опустившись ниже 20-дневной скользящей средней после объявления. Это могло произойти из-за того, что цена опционов была положительной, но непредвиденные плохие новости могут застать трейдеров врасплох и вызвать быстрое падение цены акций.
Ключевые выводы
- Трейдеры и инвесторы придерживались диапазона цен на акции HNST в объявлении о прибылях и убытках. & nbsp;
- Цена акций недавно закрылась ниже 20-дневной скользящей средней.
- Цены колл и пут предсказывают более сильный рост.
- Уровни поддержки и сопротивления, основанные на волатильности, допускают более сильное движение вверх.
- Такая установка дает трейдерам возможность получить прибыль от неожиданного результата.
Сравнение деталей как цены акции, так и поведения опциона может предоставить диаграмму ценная информация наблюдателей; однако необходимо понимать контекст, в котором имело место такое поведение цены. График ниже иллюстрирует динамику цены акций HNST по состоянию на среду, 12 августа. Это создало настройку, ведущую к отчету о прибылях и убытках.
Текущие тенденции
За последний месяц динамика акций HNST цена акции остается ниже 20-дневной скользящей средней. Примечательно, что в этот период времени самая низкая цена акций HNST составляла примерно 13 долларов в начале августа, тогда как самая высокая цена акций составляла 15 долларов в середине июля. Цена закрылась в средней области, отображаемой техническими исследованиями на этом графике.
Исследования сформированы 20 индикаторы канала Кельтнера. Они отображают уровни цен, кратные среднему истинному диапазону (ATR) акции. Этот массив помогает выявить, как цена упала ниже 20-дневной скользящей средней за неделю до получения прибыли. Такое изменение цен на акции HSNT означает, что инвесторы неоднозначно относятся к отчету о прибылях и убытках.
Совет
Средний истинный диапазон (ATR) стал стандартным инструментом для отображения исторической волатильности с течением времени. Типичная средняя продолжительность времени, используемая в его расчетах, составляет от 10 до 20 периодов времени, что включает от двух до четырех недель торговли на дневном графике.
В этом контексте, когда тенденция цен на HNST остается в среднем диапазоне, наблюдатели за графиками могут распознать, что трейдеры и инвесторы выражают самоуспокоенность в доходах. Примечательно, что за неделю до отчета цена акций HNST упала значительно ниже 20-дневной скользящей средней за несколько дней до отчета. Поэтому для наблюдателей за графиками важно определить, отражает ли это движение ожидания инвесторов относительно благоприятной прибыли или нет.
Детали торговли опционами могут предоставить дополнительный контекст, который поможет наблюдателям за графиками составить мнение об ожиданиях инвесторов. В последнее время опционные трейдеры отдают предпочтение колл вместо пут с большим отрывом, превышающим 3 к 1. Обычно этот объем указывает на то, что трейдеры настроены на повышение в отношении отчета о доходах.
Совет
Индикатор канала Кельтнера отображает набор полупараллельных линий, основанных на 20-дневной простой скользящей средней и верхней и нижней линиях. Поскольку верхние линии рисуются путем добавления кратного ATR к средней, а нижние линии рисуются путем вычитания кратного ATR из средней цены, этот индикатор канала является отличным инструментом визуализации при построении графиков исторической волатильности. >
Торговая деятельность
Опционные трейдеры признают, что акции HNST находятся в среднем диапазон и оценили свои опционы как ставку на то, что акции закроются в одном из двух квадратов, изображенных на графике, в период с сегодняшнего дня по 20 августа, в пятницу после публикации отчета о прибылях и убытках. Поле в зеленой рамке представляет цены, предлагаемые продавцами опционов на покупку. Это подразумевает 29% вероятность того, что акции HNST закроются внутри этого диапазона к концу недели, если цены пойдут выше. В красном поле представлены цены на опционы пут с вероятностью 35%, если цены упадут после объявления. & Nbsp;
Необходимо отметить, что открытый интерес представлял более 12 000 опционов колл по сравнению с более чем 3 000 пут, демонстрируя предвзятость покупателей опционов, поскольку трейдеры предпочитали колл путам почти в соотношении 4: 1. Однако, поскольку поля колл и пут на графике относительно равны по размеру, это говорит нам о том, что большой процент торгуемых опционов колл лишь слегка искажает ожидания выше. Подразумевается гораздо более благодушный взгляд.
Фиолетовые линии на диаграмме созданы за 10 дней Исследование канала Келтнера установило в четыре раза больше ATR. Эта мера имеет тенденцию создавать сильно коррелированные области сильной поддержки и сопротивления в ценовом движении. Эти регионы появляются, когда линии каналов делают заметный поворот в течение предыдущих трех месяцев.
Уровни, отмеченные поворотами, аннотированы в таблице ниже. Что примечательно на этом графике, так это то, что цены колл и пут находятся в таком близком диапазоне, что дает достаточно места для движения в любом направлении. Это говорит о том, что покупатели опционов не имеют твердой уверенности в том, как компания будет отчитываться, даже несмотря на то, что недавние объемы заявок перевешивают объемы опционов. Хотя инвесторы и трейдеры опционов этого не ожидают, неожиданный отчет может резко подтолкнуть цены вверх или вниз.
Эти уровни поддержки и сопротивления показывают большой диапазон поддержки и сопротивления по ценам. В результате не исключено, что любые новости, на удивление плохие или хорошие, застают инвесторов врасплох и могут вызвать необычно большое движение. После предыдущего объявления о прибылях и убытках акции HNST упали на 7,37% на следующий день после отчета о прибылях и убытках и продолжали падать до конца недели. Инвесторы могут ожидать другого движения цены после этого объявления. Поскольку диапазон волатильности достаточно велик, цены на акции могут вырасти или упасть сильнее, чем ожидалось.
Влияние на рынок
HNST вряд ли можно считать ведущей акцией, поэтому маловероятно, что объявление о доходах напрямую повлияет на индексы. Однако, что бы ни говорилось в отчете, это может повлиять на акции в специализированной розничной торговле. Положительный отчет может поднять акции других компаний сектора, таких как Hibbett, Inc. (HIBB), The RealReal, Inc. (REAL) или Betterware de Mexico, S.A.B. de C.V. (BWMX). Это также может повлиять на торгуемые на бирже фонды (ETF), такие как ETF Blackrock Future Innovators (BFTR) или индексные фонды iShares Factors US Small Blend Style (STSB).